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買競爭對手期權 美國一高管被控內幕交易 发布日期:2024/2/21 来源: 打印
新華社北京2月21日電 美國生物技術企業Medivation公司高級管理人員馬修·帕努瓦特買入競爭對手英賽德公司的期權,賺取12萬美元。儘管他沒有買入自己公司的股票,也未獲取英賽德公司的內幕消息,聯邦證券交易委員會仍然指控他從事「內幕交易」。  這是2022年1月18日在美國紐約證券交易所外拍攝的華爾街路牌。新華社發(郭克攝)  《華爾街日報》20日報道,這一案件將於下月開庭。報道評論,本案將再次考驗美國的內幕交易相關法律。美國國會從未定義何為內幕交易。  根據證交會的指控,帕努瓦特之所以在2016年買入英賽德公司期權,是因為他清楚一旦市場聽說輝瑞制藥公司將收購Medivation公司的消息,作為競爭對手,英賽德公司的股價同樣將上漲。  辯方律師稱,帕努瓦特上述交易牽涉「影子內幕交易」,即高管恰逢其時地買入其他企業的股票。  一些學術界人士說,有跡象表明,「影子內幕交易」在美國股市十分普遍。賓夕法尼亞大學教授丹尼爾·泰勒說,帕努瓦特買入英賽德公司期權的一年間,英賽德公司股價走勢與Medivation公司非常相似。輝瑞當年8月宣佈將收購Medivation公司那天,英賽德公司股價上漲8%。  華盛頓-李大學法學院教授凱倫·伍迪說,美國尚無法院處理過類似案件,即高管利用自己的專業知識買賣競爭對手企業的股票或期權。  證交會列舉兩項事實,以證明帕努瓦特的交易非法。一是Medivation公司禁止員工在獲悉本公司實質性非公開信息後交易其他公司股票。二是帕努瓦特獲悉輝瑞將收購Medivation公司的消息後僅7分鐘,就用辦公電腦買入英賽德公司期權。  法庭記錄顯示,買入英賽德公司期權數天後,他拋掉其中部分期權。他數周後賣掉剩餘期權,其中一些虧損。  《華爾街日報》報道,證交會尋求對帕努瓦特處以相當於上述交易淨所得12萬美元三倍的罰款,同時禁止他今後在上市企業擔任管理職位。如果陪審團發現他有欺詐行為,他將無法在華爾街找到工作。他曾在美林銀行投行部任職。(卜曉明)


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